ÜRÜN DİRİER/ Türkiye'nin ve dünyanın ilk ve tek yapay zekâ destekli ve bulut tabanlı menkul kıymetleştirme fintek ve regtech şirketi TeamSec, bugüne kadar 102 ihraç yaptı. Toplam menkul kıymetleştirme büyüklüğü 505 milyon doları aştı. Bu yıl toplam menkul kıymetleştirme yaptığı büyüklükte 1 milyar dolar eşiğini aşmayı hedefliyor. Büyüme stratejisinin merkezinde Orta Doğu olduğunu ifade eden TeamSec Kurucusu ve CEO'su Esad Erkam Köroğlu, "Bölgede önemli adımlar atıyoruz. 2025'te Mısır, Suudi Arabistan ve BAE'de ilk ihraçlarımızı tamamlayacağız. İhracat finansmanı tarafında da 1 milyar dolar hedefimiz bulunuyor. TeamSec'i en az 5 ayrı para biriminde her ay fatura kesen bir şirkete dönüştürmeyi planlıyoruz" diyor.
TeamSec menkul kıymetleştirme alanında dünyada bir ilki gerçekleştiriyor. Girişim fikri nasıl ortaya çıktı? Hangi boşluğu gördünüz ve yola çıktınız?
TeamSec'i kurmadan önce yatırım bankacılığı alanında çalıştım. Bu süreçte menkul kıymetleştirme odağında derin bilgi birikimi ve deneyim elde etme şansı yakaladım. Türkiye'nin ilk ve tek ipotek finansmanı kurumunun Hazine ve Maliye Bakanlığı, Borsa İstanbul, 9 banka ve çatı birliklerin ortaklığıyla kurulmasında görev aldım. Türkiye'ye bilanço dışı menkul kıymetleştirmenin getirilip geliştirilmesi sürecinde regülasyonların yazılmasında ve teknolojinin geliştirilmesinde rol oynadım. Kurumsal hayattan çıkıp kendi işimi kurmaya karar verdiğimde dünyada kimsenin yapmadığı bir işi yapmak istedim. Bu motivasyonla fintek sektörünü incelerken "menkul kıymetleştirme" alanında henüz modern teknolojiye odaklı bir atılımın olmadığını fark ettim. Bu alanda dünyada çığır açacak bir fintek ve regtech şirketi kurma hedefiyle yola çıktım.
TeamSec'in hem bankalar tarafındaki yatırımcıya hem de bayi ağı olan şirketler tarafına yönelik nasıl hizmetleri var? Uçtan uca derken hangi hizmet ve ürünleri kapsama alanına alıyorsunuz?
TeamSec olarak TÜBİTAK destekli bir proje olarak patent başvurusunu yaptığımız 'TeamSec Securitization as a Service' altyapımızla banka ve şirketlere kredi ve alacaklar gibi bilançolarının aktif tarafında bulunan varlıkların transfer edilip yatırım yapılabilir hale getirilmesine olanak sağlıyoruz. Finansal kurumlar için seküritizasyon süreçlerini kolaylaştırmaya yönelik özel çözümler sunuyoruz. Biraz açmam gerekirse; yapılandırma ve fiyatlamadan uyum ve risk yönetimine kadar tüm seküritizasyon yaşam döngüsünü geliştiriyoruz. Yapay zekâ (AI) destekli analitik sayesinde karar alma ve risk yönetimi süreçlerini güçlendirerek müşterilerimize değerli iç görüler sunuyoruz.
Hizmetlerimiz arasında Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler (ABS), İpoteğe Dayalı Menkul Kıymetler (MBS) ve gelişmiş yapılandırılmış ürünlerin ihracına olanak sağlayan teknolojiyi tedarik etmek yer alıyor. Tüm süreçler gelişmiş analitik ve yapay zekâ (AI) ile optimize ediliyor.
Hem şirket tarafında hem bankalar tarafında adını açıklayabileceğiniz, işbirliği yaptığınız kurumlar hangileri?
Türkiye'de 5 bankayla çalışıyoruz. Suudi Arabistan'da 2, Dubai'de 2 ve Mısır'da 2 bankayla işbirliğimiz var. İstanbul'un yanı sıra Dubai ve Suudi Arabistan'da da ofislerimiz bulunuyor.
Geçen yıl Türkiye'nin lider teknoloji sağlayıcısı Arena Bilgisayar ile güç birliği yaptık ve bir işletme sermayesi çözümü olarak ilk kez faturalı alacakların menkul kıymetleştirilmesini sağladık.
Yurt dışında ise Suudi Merkez Bankası (SAMA) denetiminde faaliyet gösteren Suudi Kredi Bürosu (SIMAH) ile Suudi Arabistan'daki sermaye piyasası ürünleri için gelişmiş kredi analitiği sunmak üzere niyet mektubu (MoU) imzaladık. Anlaşma kapsamında Simah'ın veri altyapısını kullanarak ülkedeki menkul kıymetleştirme süreçlerine destek vereceğiz. Ayrıca Birleşik Arap Emirlikleri'nde (BAE) Mashreq Bank ile imzaladığımız MoU sayesinde de Mashreq Bank'ın potansiyel müşterileriyle varlığa dayalı menkul kıymetleştirme (ABS) işlemleri gerçekleştirme imkânı elde ettik.
Yaptığınız işi dünyada yatırım bankaları yapıyor. Bu işi teknoloji aracılığıyla yapan dünyada kaç rakibiniz var? Ya da rakibiniz var mı?
Dünya genelinde menkul kıymetleştirme alanında hizmet sunan birkaç fintek şirketi mevcut. Ancak yapay zekâ tabanlı uçtan uca menkul kıymetleştirme hizmeti sunan tek fintek ve regtech şirketi biziz.
2025 hedefiniz ve öncelikli pazarlarınız hangileridir?
Bugüne kadar 102 ihraç yaptık. Toplam menkul kıymetleştirme yaptığımız büyüklük 505 milyon doları aştı. Bu yıl toplam menkul kıymetleştirme yaptığımız büyüklükte 1 milyar dolar eşiğini aşmayı hedefliyoruz. Büyüme stratejimizin merkezinde Orta Doğu var ve bu bölgede önemli adımlar atıyoruz. 2025'te Mısır, Suudi Arabistan ve BAE'de ilk ihraçlarımızı tamamlayacağız. İhracat finansmanı tarafında da 1 milyar dolar hedefimiz bulunuyor. TeamSec'i en az 5 ayrı para biriminde her ay fatura kesen bir şirkete dönüştürmeyi planlıyoruz.
Uzun vadede hedef ülkeleriniz hangileri?
Önümüzdeki dönemde hem bölgesel genişleme hem de teknolojik inovasyon alanında büyük adımlar atarken; stratejik iş birliklerini ve yatırım fırsatlarını değerlendirmeyi sürdüreceğiz. TeamSec olarak gelişmekte olan menkul kıymetleştirme pazarlarında lider konumumuzu pekiştireceğiz.
Kısaca kendi özgeçmişinizden de bahsedebilir misiniz?
Liseyi birincilikle bitirdikten sonra Boğaziçi Üniversitesi Ekonomi Bölümü'nü Siyaset Bilimi ve Uluslararası İlişkiler yan dalı ile birlikte onur derecesiyle tamamladım. Kurumsal hayatımda hep finans sektöründe çalıştım. TeamSec'i kurmadan önce 2020 yılında Türkiye'nin ilk ve tek ipotek finansman şirketinin kurulmasında görev aldım. Türkiye'de ilk kez Hazine ve Maliye Bakanlığı, Borsa İstanbul, 9 banka ve çatı birlikleri tek bir çatı altında bir araya geldi. Bu şirkette iki sene kurucu CEO olarak görev yaptım. Bu süreçte, son 20 yılda Türkiye'de yapılan yurt içi TL seküritizasyon işlemlerinin yarısından fazlasına liderlik ettim. 2022 yılının Kasım ayında ise TeamSec'i hayata geçirdim.
Son olarak menkul kıymetleştirme nedir? Ne amaçla kullanılmaktadır? Hangi sektörleri daha çok ilgilendiriyor?
Menkul kıymetleştirme en basit tanımı ile reel ya da finansal sektör firmalarının elinde bulunan vadeli alacaklarının sermaye piyasalarında alım ve satımı yapılabilecek yatırım aracına dönüştürülmesidir.
İhraççılar açısından bakacak olursak; bankalar ve şirketler likit olmayan varlıkları menkul kıymetleştirme yoluyla devrederek varlıklarının yanında ilgili riskleri de devredebilir. Bu da düzenlemelere uygun üstün bir risk yönetimi ve daha iyi işletme sermayesi yönetimi sağlar. Bankaların daha fazla kredi sunabilmelerine olanak tanıyan menkul kıymetleştirme, kârlılıkları artırmada itici bir güç olabilirken; şirketler ise menkul kıymetleştirmeye uygun varlıkları bilanço dışına çıkararak finansman harcamalarını azaltabildiği gibi aynı zamanda geleneksel borçlanma yollarına göre daha üstün sermaye optimizasyonu elde edebilir. Menkul kıymetleştirme sayesinde şirketlerin ekstra borç yaratma ihtiyacı ortadan kalkarken, kredi itibarı da korunabilir.
Yatırımcılar özelinde ele alacak olursak; yatırımcılar, her biri kendi kredi riski seviyesine sahip olan farklı menkul kıymet dilimleri veya kategorileri arasından seçim yaparak risk ve getiri perspektiflerini çeşitlendirebilir. Menkul kıymetleştirilmiş borca yatırım yapmak, geleneksel tahvillere yatırım yapmaktan daha fazla getiri sağlayabilir.
Ekonomiye katkılarını incelediğimizde de işletmeler için alternatif bir finansman mekanizması olarak hizmet sunan menkul kıymetleştirme, piyasa likiditesini ve etkinliğini artırıyor. Doğru uygulanan bir menkul kıymetleştirme Türkiye'nin büyümesine önemli katkı sunabilir.
Hizmet verdiğimiz sektörler arasında ise finansal kuruluşlarla işletme sermayesi optimizasyonu arayan finansal olmayan şirketler yer alıyor.
